英国储户在2027年限额削减前向现金ISA存入120亿英镑

英国财政大臣雷切尔·里夫斯在去年预算中宣布，自2027年4月起，65岁以下个人每年现金ISA存款限额为1.2万英镑，同时对股票和股票ISA中未投资资金征收22%的税。这些政策变化将于2027/28纳税年度生效，旨在引导储户转向历史上跑赢通胀的股市投资。然而，仅2026年4月就有120亿英镑流入现金ISA——创下历史最高月度纪录之一——英国人争相在限制生效前利用当前2万英镑的限额最大化存款。金融专家称这一激增是税收改革的"意外后果"。这些措施反映了政府应对现金储蓄被通胀侵蚀的努力，同时鼓励通过股票进行长期财富积累。

里夫斯将2027年4月起65岁以下现金ISA存款限额降至1.2万英镑

财政大臣雷切尔·里夫斯在去年预算中确认，65岁以下人士每年仅允许向现金ISA存入1.2万英镑。股票和股票ISA中未投资资金支付的利息将按22%征税，两项变更均于2027/28纳税年度生效。财政大臣明确目标是激励更多人投资于股票等资产，这些资产历史上回报率高于现金。将资金存放在现金或现金ISA中通常意味着其几乎跟不上当前通胀率，导致购买力下降。

2026年4月规则变更期间120亿英镑存入现金ISA

数据显示，人们正急于开设新的现金ISA并尽可能多地存入资金，因为他们意识到明年税收规则将发生变化。2026年4月约120亿英镑涌入现金ISA——创下历史最高月度纪录之一。在4月激增之后，2026年5月现金ISA存款仍维持高位。储户在5月也转向固定利率账户，因为通胀预期和市场竞相提高利率，而活期账户利率停滞。2026年5月抵押贷款批准量下降，因为早春购房者的部分热情逐渐消退。

AJ Bell专家称储蓄激增是政策的意外后果

AJ Bell个人理财主管莎拉·科尔斯评论说，"这很难说是政府希望看到的结果"，考虑到财政大臣对增加投资的期望。科尔斯表示："在4月120亿英镑增长的基础上，5月的现金ISA热潮暴露了削减现金ISA限额的意外后果。本纳税年度是65岁以下人士在2027年4月6日限额降至1.2万英镑之前，最后一次可以存入高达2万英镑的机会。这意味着他们正在趁还能存的时候尽量多存。对于旨在鼓励人们远离现金、转向投资的政策来说，这很难说是政府希望看到的结果。"

科尔斯指出，现金在每个人的生活中都扮演着重要角色，任何工作年龄的人通常需要在一个活期账户中拥有足够支付三到六个月基本支出的资金——加上未来五年计划的一次性支出。然而，超出这个范围，她建议考虑一下股票和股票ISA是否更适合作为部分投资组合的存放地。"短期内你可能会看到股市的涨跌，但从长远来看，它更有可能战胜通胀，从而建立一个宝贵的养老积蓄，"科尔斯说。

科尔斯补充道："储户倾向于在活期账户中保留过多的储蓄，因为这样让他们感觉安心，随时可用。然而，这是一个宝贵的提醒，要考虑未来一年实际需要花多少钱，以及哪些可以长期锁定，以便最大化储蓄收益。"

常见问题

里夫斯在上一年预算中关于现金ISA宣布了什么？ 财政大臣雷切尔·里夫斯宣布，自2027年4月起，65岁以下个人每年现金ISA存款限额将从目前的2万英镑降至1.2万英镑。此外，股票和股票ISA中未投资资金支付的利息将按22%征税，两项变更均于2027/28纳税年度生效。

2026年4月有多少资金流入现金ISA？ 2026年4月约120亿英镑存入现金ISA，创下历史最高月度纪录之一。这一激增发生在储户争相在当前2万英镑年度限额下最大化存款，直至2027年4月新1.2万英镑限制生效之际。

为什么莎拉·科尔斯称储蓄激增是意外后果？ AJ Bell个人理财主管莎拉·科尔斯表示，该政策旨在鼓励人们远离现金，转向股票投资。然而，2026年4月120亿英镑现金ISA激增表明，储户反而在限额降低前最大化现金存款——这与政府的既定目标相反。